伯明翰大学 怎么样:随机指标

随即指标　这个振荡指标确认超买和超卖的状况，帮助我们低买或高卖。同样重要的是，它能帮助避免在高点买或在低点卖。这个指标是乔治·莱茵在几十年前发明的，现在大多数波动软件里面都有。

随机指标计算多头在顶部附近的收盘能力和空头在底部附近的收盘能力。它把多头的最大力量，空口的最大力量造成的波动高度，和收盘价联系起来，市场的最终平衡，反映了聪明钱的运动。

也许当天多头把价格推高了，或者是空头把价格压低了，但是随机指标用收盘价来计算他们——关键的数钱时机。如果多头把价格推高，但并没有在最近的高点附近收盘，随机指标下跌，确认弱势，给出卖出信号。如果空头把价格压下去了，但是没有在底部附近收盘，随机指标上涨，确认力量，给出买入信号。

有2种随机指标：快的和慢的。2种都带了2条线：快线叫%K，慢线叫%D。我们用2步构造快线，用3步构造慢的随机指标。

1. Obtain %K, the fast line.

%K =(Close_today-Low_n)/(High_n-low_n)×100

Where

Close_today = today’s close

Low_n = the lowest low for the selected number of bars

High_n = the highest high for the selected number of bars

n = the number of bars for Stochastic (selected by the trader)

1.      得到%K，快线

%K＝（今天的收盘价－最低价_n）/（最高价_n－最低价_n）×100

定义如下：

今天的收盘价＝今天的收盘价

最低价_n＝所选竹线中的最低价

最高价_n＝所选条向中的最高价

N＝随机指标的数量（由交易者自定）

我们必须选择天数，或是竹线数，这样才能计算出随机指标——也就是n的值。如果我们使用比较小的数字，比如10，随机指标就会关注最近的竹线，提示比较小的反转点。如果我们选择比较大的范围，随机指标就是看大量数据，提示大的反转，并忽略小的。

我们应该用多大的窗口？因为我们用振荡指标去抓反转，短期窗口比较好，我们应该把长期窗口留给趋势跟踪指标。5或7天是比较好的，但是可以考虑测试更长的参数，以找到适合你的市场的参数。

2. 得到%D，慢线。我们通过给快线%K除以几条竹线来得到慢线%D。比如，如果我们想画5天随机指标，我们就是用5放在上面的公式里，3条竹线放在如下%D公式里面：

%D={[Three-bar sum of (close_today-low_n)]/[Three-bar sum of (High_n-Low_n)]}×100

快速随机指标对价格变化很敏感，造成线像锯齿。可以把多做一步把它变成慢的随机指标。当然了，电脑会自动计算。

3. 把快速随机指标转化成慢速随机指标。快速随机指标的慢线变成慢速随机指标的快线。重复上面的步骤2，以得到慢速随机指标的%D。

随机指标在1——100之间振荡。低水平表明市场超卖，高水平表明市场超买。朝买意味着太高，准备下跌。超卖意味着太低，准备上涨。在之前的顶部和底部附近画水平线，在底部15附近，在顶部85附近，作为参考线。

当随机指标在底部的参考线附近时，寻找做多机会。当随机指标在顶部的参考线附近时，寻找卖出机会。在随机指标底部买入是很难的，因为在底部附近市场通常看起来可怕，此时正好是买入的好时机。当随机指标上涨到上参考线，它告诉你要开始找卖出机会。这同样是违反情绪的。当随机指标上涨到顶部，市场通常看起来很疯狂，这是卖出的好时机。

我们不应该单独机械地使用随机指标。当强烈的上涨趋势开始时，随机指标很快变成超买，开始给出卖出信号。在强劲的空头市场，随机指标变成超卖，给出过早的买入信号。只有你配合趋势跟踪指标才能用好它，仅仅在指出大趋势时才采用随机指标的信号。

交易者应该等待随机指标上涨时认出买入信号吗？他应该等它下跌时认出卖出信号吗?不是的，因为当随机指标变化时，新的波动通常早就开始了。如果你寻找进场机会，随机指标达到极限就是信号。

当随机指标跟踪到看涨背离时，也就是说，当价格跌到新低，但是指标只是达到比较浅的低点时做多。当随机指标跟踪到看跌背离时，也就是说，当价格上涨到新高，但是指标下跌到次高点，比之前的高点低时做空。理想的做多状况，是第一个低点低，第二个低点在低点参考线之上。最好的卖出信号发生在，当第一个顶部在上面，第二个顶部在上边的参考线之下。

图5.14 随机指标

当价格高时卖出，感觉不错；当价格低时买入，感觉轻松。但是随机指标帮助你做正确的事——低买高卖。当它跌到下边的参考线时，它告诉你市场是超卖的，给你一个买入信号（B，C，F点）。无论你买或卖，低点的随机指标禁止你在低点水平做空。

当随机指标上涨到上边的参考线，它给出了卖出信号（A，D，G，H点）。在强势的上涨趋势中，卖出信号可能是过早的，但是无论你是否接受它，一件事是明确的，不能再买了。随机指标帮助你避免追高。

背离的信号最强。在E点，埃克森股票上涨到双顶，此时随机指标跟踪到次高——这是看跌背离，一个强烈的卖出信号。强劲的上涨开始于3月，但是在5月出现了看跌背离——这是上涨结束的信号。当I点发生第三个看跌背离时，这是卖出和做空的机会——从此开始下跌。

在本图的右边，埃克森在跌，下跌的均线确认了这点。随机指标跟踪到了看涨背离，但是第二个底部和第一个底部差不多深，空头还是很强，下跌可能要继续。

当随机指标在上边的参考线以上时不要买入；当它在下边的参考线以下时不要做空。这些“不要”的原则恐怕是最有用的随机指标信号。均线确认趋势的能力比随机指标强，MACD柱在确认反转点时比较好，通道确认利润目标比较好，力量指数在抓住进场点和出场点很厉害。它们的问题是它们总是给出信号。随机指标确认危险区域，就像在滑雪的时候有红旗插在危险的地方。它在你要追高的时候说“不”。

准备打猎？你到底选择哪个指标取决于你的个人经验，和买车一个道理。要保证把确认趋势的趋势跟踪指标和确认反转的振荡指标结合起来用。

除了以上所说的，你可能还要看看方向指标，它确认趋势的能力还不错。它包含了几个部分，包括ADX指标，确认新的多头市场。威廉%R是类似随机指标的振荡指标，尤其是在金字塔仓位有用。相对强弱指标（RSI）是一个建立在收盘价的振荡指标。它帮助跟踪市场专业人士，他们在收盘时控制市场。这些都在《以交易为生》里面解释了。

记住，没有一个指标可以保证你在交易时取胜。趋势跟踪指标，比如均线，能抓住趋势，但在横盘时就只会画锯齿。振荡指标在横盘时确认顶和底，但是当趋势要形成时它却给出了过早的反向信号。事后看图表，交易信号很明显，但是在实战时，很难确认。

世上没有魔力指标。每个指标都是交易系统的一部分。优秀的系统使用多个工具，结合它们，这样它们的负面效应互相抵消，同时它们的优点不受影响。