画集图片:注会会计·课后作业·第二十六章

第二十六章 每股收益

一、单项选择题

1.甲公司2010年期初发行在外的普通股为30 000万股；3月31日新发行普通股15 400万股；12月1日回购普通股3 600万股，以备将来奖励职工之用。该公司当年度实现净利润为8 600万元。甲公司2010年度基本每股收益为（   ）元/股。

A.0.19     B.0.21         C.0.23         D.0.26

2.下列关于基本每股收益的计算，说法正确的是（    ）。

A.计算基本每股收益时，分子为归属于普通股股东的当期利润总额

B.计算基本每股收益时，分子为归属于普通股东的累计未分配利润

C.计算基本每股收益时，分母为当期发行在外普通股的算术加权平均数

D.计算基本每股收益时，当期发行在外的普通股股数应包括公司库存股

3.计算稀释性每股收益时，调整归属于普通股股东的当期净利润时应考虑（    ）的影响。

A.所得税         B.增值税      C.营业税         D.消费税

4.甲公司2010年归属于普通股股东的净利润为38 500万元，期初发行在外的普通股股数25 000万股，年内普通股股数未发生变化。2010年1月1日，公司按面值发行50 000万元的三年期可转换公司债券，债券每张面值100元，票面固定年利率为2%，利息自发行之日起每年支付一次，即每年12月31日为付息日。该批可转换公司债券自发行结束后12个月以后即可转换为公司股票，即转股期为发行12个月后至债券到期日止的期间。转股价格为每股10元，即每100元债券可转换为10股面值为1元的普通股。债券利息不符合资本化条件，直接计入当期损益，适用的所得税税率为25%。假设不具备转换选择权的类似债券的市场年利率为3%。

要求：根据上述资料，不考虑其他因素，回答下列第（1）题至第（3）题（计算结果保留两位小数）。

（1）2010年1月1日，发行可转换公司债券负债成份的公允价值为（    ）万元。

A.48 585.69    B.1 414.31        C.47 224.91      D.2 775.09

（2）甲公司2010年度基本每股收益为（    ）元/股。

A.1.54         B.1.71            C.1.60           D.1.28

（3）甲公司2010年度稀释每股收益为（    ）元/股。

A.1.54         B.1.32            C.1.28           D.1.41

5.甲公司2010年1月1日发行票面利率为2%的可转换公司债券，面值2 000万元，规定每100元债券可转换为面值1元的普通股10股。2010年甲公司利润总额为18 000万元，净利润13 500万元，2010年度发行在外普通股股数为6 000万股，公司适用的所得税税率为25%。甲公司2010年基本每股收益为（     ）元/股。

A.3.00      B.2.25       C.2.18          D.2.90

6.长江公司2010年年初对外发行1 000万份认股权证,规定每份认股权证可按行权价格8元/股在规定的日期行权。2010年度长江公司实现利润总额8 000万元，净利润为6 000万元，2010年度发行在外普通股加权平均股数5 000万股，普通股当期平均市场价格为10元/股。长江公司2010年度基本每股收益为（     ）元/股。

A.2.1      B.1.6        C.1.2           D.1.0

7.甲公司2010年度归属于普通股股东的净利润为1 200万元，发行在外普通股加权平均数为2 000万股。2010年7月1日，该公司与股东签订一份远期回购合同，承诺一年后以每股8元的价格回购其发行在外的600万股普通股。假设，该普通股2010年7月至12月平均每股市场价格为6元。甲公司2010年度稀释每股收益为（   ）元/股。

A.0.57       B.0.40         C.0.60         D.0.41

8.甲公司2010年度归属于普通股股东的净利润为8 600万元，发行在外普通股加权平均数为28 000万股。年初发行在外的潜在普通股有：（1）认股权证5 000万份，每份认股权证可以在行权日以9元的价格认购1股本公司新发股票。（2）按面值发行的5年期可转换公司债券48 000万元，债券每张面值100元，票面年利率为4%，转股价格为每股12元。当期普通股平均市场价格为12元，年度内没有认股权证被行权，也没有可转换公司债券被转换或赎回，适用的所得税税率为25%。假定不考虑可转换公司债券负债成份与权益成份的分拆，甲公司2010年度的稀释每股收益为（    ）元/股。

A.0.29        B.0.31           C.0.30           D.0.25

9.A企业2011年度归属于普通股股东的净利润为8 400万元，2011年1月1日发行在外普通股股数为5 000万股，2011年6月20日，该企业发布增资配股公告，向截止到2011年6月30日（股权登记日）所有登记在册的老股东配股，配股比例为每5股配1股，配股价格为每股6元，除权交易基准日为2011年7月1日。假设行权前一日的市价为每股12元，2010年度A企业基本每股收益为2.6元/股。A企业2011年度的基本每股收益为（    ）元/股。

A.1.52     B.1.49            C.1.47           D.1.40

10.甲公司2011年度归属于普通股股东的净利润为600万元，发行在外普通股加权平均数为940万股。2011年4月1日，该公司与股东签订一份远期回购合同，承诺一年后以每股8元的价格回购其发行在外的240万股普通股。假设，该普通股2011年4月至12月平均每股市场价格为6元。甲公司2011年度稀释每股收益为（   ）元/股。

A.0.57      B.0.60        C.0.62             D.0.64

11.长江公司2009年度和2010年度归属于普通股股东的净利润分别为3 600万元和3 800万元。2009年1月1日，长江公司发行在外普通股股数为6 500万股；2010年4月1日，新发行普通股股数1 500万股。长江公司于2011年3月1日宣告分派股票股利，以2010年12月31日总股本为基数每10股送2股。长江公司2010年度的财务报告对外批准报出的日期为2011年4月30日。假定不考虑其他因素，长江公司2010年比较利润表中列示的2010年基本每股收益和2009年基本每股收益分别为（    ）元/股。 

A.0.42和0.55     B.0.42和0.46     C.0.50 和0.46         D.0.50和0.55

二、多项选择题

1.下列关于每股收益的说法中，表述正确的有（    ）。
A.每股收益是指普通股股东每持有一股普通股所享有的企业净利润或需承担的净亏损

B.每股收益包括基本每股收益和稀释每股收益

C.每股收益属于利润表项目

D.每股收益可以用以评价企业的盈利能力以及预测企业的成长潜力

E.计算基本每股收益时除了要考虑发行在外的普通股股份，还要考虑考虑潜在普通股的稀释性

2.下列各项中，属于潜在普通股的有（    ）。

A.可转换公司债券

B.认股权证

C.股份期权

D.一般公司债券

E.发行在外的普通股

3.下列关于计算稀释每股收益时，潜在普通股的发行在外时间确定正确的有（    ）。

A.以前期间发行的稀释性潜在普通股假设当期期初转换为普通股

B.当期发行的稀释性潜在普通股假设在发行日转换为普通股

C.当期被注销或终止的稀释性潜在普通股，应当按照发行在外的时间加权平均计算稀释每股收益

D.当期被转换或行权的稀释性潜在普通股，应当从当期期初至转换日（或行权日）计入稀释每股收益中

E.当期被转换或行权的稀释性潜在普通股，在计算稀释每股收益时不予考虑

4.计算稀释每股收益时，下列说法中正确的有（    ）。

A.企业承诺回购股份合同的回购价格高于当期普通股平均市场价格的，该项回购合同具有稀释性

B.企业承诺回购股份合同的回购价格高于当期普通股平均市场价格的，该项回购合同具有反稀释性

C.企业承诺回购股份合同的回购价格与当期普通股平均市场价格相等时，该项回购合同对基本每股收益没有任何影响

D.企业承诺回购股份合同的回购价格低于当期普通股平均市场价格的，该项回购合同具有稀释性

E.企业承诺回购股份合同的回购价格低于当期普通股平均市场价格的，该项回购合同具有反稀释性

5.下列有关企业派发股票股利的说法中，正确的有（    ）。

A.企业派发股票股利不影响企业所有者权益的总额

B.派发的股票股利不作账务处理，但应在备查簿中备查登记派发股票的数量

C.提供比较财务报表的，应当以调整后的股数重新计算比较期间的每股收益

D.提供比较财务报表的，不需重新计算比较期间的每股收益

E.派发股票股利属于资产负债表日后事项的，应当以调整后的股数重新计算各列报期间的每股收益

6.下列有关企业每股收益的列报中，说法正确的有（    ）。

A.对于普通股或潜在普通股已公开交易的企业，如果不存在稀释性潜在普通股则应当在利润表中单独列示基本每股收益

B.对于普通股或潜在普通股已公开交易的企业，如果存在稀释性潜在普通股则应当在利润表中单独列示基本每股收益和稀释每股收益

C.编制比较财务报表时，如果有一个列报期间列示了稀释每股收益，那么所有列报期间均应当列示稀释每股收益，即使其金额与基本每股收益相等

D.编制比较财务报表时，列报期间存在稀释每股收益的应在利润表中单独列报，如果不存在可以不予列报

E.企业对外提供合并财务报表的，应以合并财务报表为基础计算每股收益在合并财务报表中予以列报，一同提供的母公司个别财务报表不要求计算和列报每股收益

三、计算分析题

1.宏达公司2009年和2010年归属于普通股股东的净利润分别为860万元和920万元，2009年1月1日发行在外的普通股450万股，2010年4月1日按市价新发行普通股80万股，2011年3月1日分派股票股利，以2010年12月31日总股本530万股为基数每10股送4股.宏达公司2010年度财务报告对外批准报出的日期为2011年4月30日。假设不存在其他股数变动因素。

要求：

（1）计算2010年基本每股收益。

（2）计算比较利润表中重新计算的2009年基本每股收益。

2.甲公司2011年度归属于普通股股东的净利润为95 000万元，发行在外普通股加权平均数为250 000万股。年初已发行在外的潜在普通股有：（1）股份期权12 000万份，每份股份期权拥有在授权日起5年内的可行权日以6元的行权价格购买1股本公司新发股票的权利。（2）按面值发行的5年期可转换公司债券2 000 000万元，债券每张面值100元，票面年利率2%，转股价格为每股12.5元。（3）按面值发行的3年期可转换公司债券1 000 000万元，债券每张面值100元，票面年利率3%，转股价格为每股10元。当期普通股平均市场价格为12元，年度内没有期权被行权，也没有可转换公司债券被转换或赎回，所得税税率为25%。假设不考虑可转换公司债券在负债和权益成份的分拆。

要求：

（1）计算甲公司2011年基本每股收益。

（2）计算甲公司2011年稀释每股收益。

参考答案及解析

一、单项选择题

1.

【答案】B

【解析】甲公司发行在外普通股加权平均数=30 000×12/12+15 400×9/12-3 600×1/12=41 250（万股），甲公司2010年度基本每股收益=8 600÷41 250=0.21（元/股）。

2.

【答案】C

【解析】企业应当按照归属于普通股股东的当期净利润，除以发行在外普通股的加权平均数计算基本每股收益。需要指出的是，公司库存股不属于发行在外的普通股，且无权参与利润分配，应当在计算分母时扣除。

3.

【答案】A

【解析】调整归属于普通股股东的当期净利润时应考虑所得税的影响。

4.

【答案】

（1）A

【解析】2010年1月1日可转换公司债券负债成份的公允价值=1 000÷（1+3%）+1 000÷（1+3%）2+51 000÷（1+3%）3=48 585.69（万元）。

（2）A

【解析】2010年度基本每股收益=38 500÷25 000=1.54（元/股）。

（3）B

【解析】2010年度假设债券转换所增加的净利润=48 585.69×3%×（1-25%）=1 093.18（万元），假设债券转换所增加的普通股股数=50 000÷100×10=5 000（万股），增量股的每股收益=1 093.18/5000=0.22（元/股），增量股的每股收益小于基本每股收益，可转换公司债券具有稀释作用。稀释每股收益=（38 500+1 093.18）/（25 000+5 000）=1.32（元/股）。

5.

【答案】B

【解析】甲公司2010年基本每股收益=13 500÷6 000=2.25（元/股）。

6.

【答案】C

【解析】长江公司2010年度基本每股收益=6 000÷5 000=1.2（元/股）。

7.

【答案】A

【解析】基本每股收益=1 200÷2 000=0.6（元/股），调整增加的普通股股数=600×8÷6-600=200（万股），稀释每股收益=1 200÷（2 000+200×6/12）=0.57（元/股）。

8.

【答案】A

【解析】对于盈利企业，认股权证的行权价格低于当期普通股平均市场价格时，具有稀释性。甲公司发行在外的认股权证的行权价格为9元低于当期普通股平均市场价格12元，因而具有稀释性。2010年度甲公司基本每股收益=8 600÷28 000=0.31（元/股）；可转换公司债券的增量每股收益=48 000×4%×（1-25%）/[48 000÷12]=0.36（元/股），所以该可转换公司债券不具有稀释性；故2010年度甲公司的稀释每股收益=8 600/（28 000+5 000-5 000×9/12）=0.29（元/股）。

9.

【答案】C

【解析】每股理论除权价格=（12×5 000＋6×5 000/5）÷（5 000＋1 000）=11（元），调整系数=12÷11=1.09，2011年度基本每股收益=8 400÷（5 000×1.09×6/12＋6 000×6/12）=1.47（元/股）。

10.

【答案】B

【解析】2011年度基本每股收益=600÷940=0.64（元/股），调整增加的普通股股数=240×8÷6-240=80（万股），甲公司2011年度稀释每股收益=600÷（940+80×9/12）=0.60（元/股）。

11.

【答案】B

【解析】资产负债表日后期间重新计算的2010年发行在外普通股加权平均数=（6 500+1 500×9／12）×1.2=9 150（万股）；2010年度基本每股收益=3 800／9 150=0.42（元/股）；重新计算的2009年度发行在外普通股加权平均数=6 500×1.2=7 800（万股），重新计算的2009年度基本每股收益=3 600÷7 800=0.46（元/股）。

二、多项选择题

1.

【答案】ABCD

【解析】基本每股收益只考虑当期实际发行在外的普通股股份，按照归属于普通股股东的当期净利润除以当期实际发行在外普通股的加权平均数计算确定。

2.

【答案】ABC

【解析】我国企业发行的潜在普通股主要有可转换公司债券、认股权证、股份期权等。

3.

【答案】ABCD

【解析】当期被转换或行权的稀释性潜在普通股，应当从当期期初至转换日（或行权日）计入稀释每股收益中，从转换日（或行权日）起所转换的普通股则计入基本每股收益中。故选项E错误。

4.

【答案】ACE

【解析】企业承诺回购股份合同的回购价格高于当期普通股平均市场价格的，该项回购合同具有稀释性，选项A正确，选项B错误；企业承诺回购股份合同的回购价格低于当期普通股平均市场价格的，该项回购合同具有反稀释性，选项E正确，选项D错误。

5.

【答案】ABCE

【解析】企业派发股票股利会增加企业发行在外普通股的数量，但并不影响所有者权益金额，所以不作账务处理，但需要在备查簿中备查登记派发股票的数量；为了保持会计指标的前后期可比性，企业应当在相关报批手续全部完成后，按调整后的股数重新计算各列报期间的每股收益；派发股票股利发生于资产负债表日至财务报告批准报出日之间的，应当以调整后的股数重新计算各列报期间的每股收益。

6.

【答案】ABCE

【解析】对于普通股或潜在普通股已公开交易的企业以及正处于公开发行普通股或潜在普通股过程中的企业，如果不存在稀释性潜在普通股则应在利润表中单独列示基本每股收益；如果存在稀释性潜在普通股则应当在利润表中单独列示基本每股收益和稀释每股收益。编制比较财务报表时，各列报期间中只要有一个期间列示了稀释每股收益，那么所有列报期间均应当列示稀释每股收益，即使其金额与基本每股收益相等。企业对外提供合并财务报表的，仅要求其以合并财务报表为基础计算每股收益，并在合并财务报表中予以列报；与合并财务报表一同提供的母公司财务报表中不要求计算和列报每股收益，如果企业自行选择列报的，应以母公司个别财务报表为基础计算每股收益，并在其个别财务报表中予以列报。

三、计算分析题

1.

【答案】       

（1）

2010年度发行在外普通股加权平均数=（450+80×9/12）×1.4=714（万股）

2010年度基本每股收益=920÷714=1.29（元/股）。 

（2）

2009年度发行在外普通股加权平均数=450×1.4=630（万股）

2009年度基本股收益=860÷630=1.37（元/股）。

2.

【答案】

（1）基本每股收益=95 000/250 000=0.38（元/股）。

（2）计算稀释每股收益：

首先分别判断稀释性：

①期权影响：

调整增加的普通股股数=可以转换的普通股股数-按照当期普通股平均市场价格能够发行的股数=12 000-12 000×6÷12=6 000（万股）。

②2%的5年期可转换债券的影响：

增加净利润=2 000 000×2%×（1-25%）=30 000（万元）

增加股数=2 000 000÷12.5=160 000（万股）

③3%的3年期可转换债券的影响：

增加净利润=1 000 000×3%×（1-25%）=22 500（万元）

增加股数=1 000 000÷10=100 000（万股）

其次：确定潜在普通股计入稀释每股收益的顺序

净利润增加

股数增加

增量的每股收益

顺序

期权

6 000

1

2%的5年期可转换债券

30 000

160 000

0.1875

2

3%的3年期可转换债券

22 500

100 000

0.225

3

最后：分步计入稀释每股收益

净利润

股数

每股收益

稀释性

基本每股收益

95 000

250 000

0.38

期权

6 000

95 000

256 000

0.371

稀释

2%的5年期可转换债券

30 000

160 000

125 000

416 000

0.300

稀释

3%的3年期可转换债券

22 500

100 000

147 500

516 000

0.286

稀释

甲公司2011年度稀释每股收益为0.286元/股。