偶看新闻买五粮液100年传奇上当:我的交易系统——延续形态 1
来源：百度文库 编辑：偶看新闻 时间：2024/04/27 15:46:06
我的交易系统——延续形态 1
作者：joefx
一、从趋势说起: 我的交易系统很简单,在趋势行情中寻找延续性的调整形态。抓住趋势的反转利润可观，风险也同样更大。趋势延续相对于趋势的反转要相对安全的多，虽然利润空间较小但对于形态稳定的交易大有裨益。
二、延续形态即日交易系统的适应性: 我是即日交易者，那么寻找延续形态自然也在小周期图表中（M5、M15），形态的持续时间在几个小时至十来个小时。但一个非常严重的问题是，亚洲盘涨一二百点，欧美时段又跌回去，这样是延续形态交易法最惧怕的。在窄幅整理行情中到极少出现挨打的情况。那么除了宽幅震荡和窄幅整理这两类趋势之外，剩下的单边上行和震荡上扬都是延续形态发挥威力的时候。所要做的是尽量判断出宽幅震荡和窄幅整理的行情节奏，在此时期内交易降低头寸数量控制好风险。
三、延续形态的类型: 在形态之前有一段明显的趋势，形态的出现是对之前力量的消化和调整，当延续形态突破后才是交易入场的时机。根据几何外观可分为：三角形、楔形、旗形、矩形、菱形、延续形头肩等几种重要的延续形态。其中属旗形的价值最高。
具体的分析和交易方法如下。
1)先找出之前的趋势是否存在，因为是延续形态所以之前必须存在趋势。（注：做为顶部形态出现的上升楔形不在此范畴内考虑，此类属于反转。）然后寻找相应的延续形态是否存在，最好是有方向性的，比如上升旗形、上升楔形、上升三角形。中性的形态需要更高的判断力，且经常伴随着假突破或称为失败突破，比如正三角形、矩形，交易价值较低。
2)突破和反扑。如果形态突破了就立即入场建立头寸。我的突破判定条件是，以收盘价突破形态为基准。如果是M5周期形态的可观察清晰的延续形态，就必须有M5图标的柱线收盘于形态之外，M15或M30以此类推。当头寸建立后还不能放松，因为此时多空力量还处理激战之中并没有主动放弃的一方，所以建仓后立即遭遇反扑的情况时有发生，而且刚开始的一小时内也经常遭遇反扑。只要价格的反扑被刚刚突破的趋势线阻挡在外，那么这次突破就是良好且有效的，倘若价格重新回到形态里面，这说明形态突破无效，或是这个形态已经变化，那么建立头寸的依据也不存在，要立即止损。
3)持有或止损。当经历过反扑后汇价通常会朝有利的方向发展，此时需要做的就是持有头寸直到止盈、止损离场条件的触发。为了统一和简化止损方法，我采用EMA(34)做为止损依据。止损只是限制住潜在的损失，规则越简单越好，形态不健康了就止损离场，虽然可能遇到刚止损就掉头的情况，但这是应该付出的交易成本，不是亏损。
四、延续形态示例
第一、看跌的上升旗形，A-B的垂直距离是测算目标，自突破点D算起向下A-B等长距离至目标E。
第二、正三角形，前段行情下跌，形态被向下突破，测算目标为正三角形底边高度A-B距离。
第三、看跌的延续形头肩，测算目标头部H至颈线N的垂直高速。
第四、看跌的上升楔形，测算目标同正三角形。注意，此形态虽然突破了但最终未能达到止盈目标就反弹了，且于E点34期均线处止损。由于空头力量并不坚决，当价格遇到兰色的长期趋势线支撑后，空头获利回吐迅速了结头寸未能抵达止盈目标。
上升旗形（图1）
正三角形（图2）
延续形头肩（图3）
失败的上升楔形（图4）