中国电子烟创始人:长征电气16日将发行4亿3年期公司债

1、债券名称：2011年贵州长征电气股份有限公司公司债券

2、发行规模：4亿元

3、票面金额和发行价格：100元/张，按面值平价发行

4、发行数量：400万张

5、债券期限：3年期，在第2年末附发行人上调票面利率选择权和投资者回售选择权。

6、发行人上调票面利率选择权：发行人有权决定是否在本期债券存续期限的第2年末上调本期债券最后1年的票面利率，上调幅度为0至100个基点（含本数），其中一个基点为0.01%。

7、发行人上调票面利率公告日期：发行人将于本期债券的第2个计息年度付息日前的第20个工作日刊登关于是否上调本期债券票面利率以及上调幅度的公告。

8、投资者回售选择权：本期债券持有人有权选择在本期债券存续期限的第2个计息年度回售登记期内将其持有的本期债券部分或全部按面值回售给发行人，或者不要求向发行人回售其届时持有的本期债券。

9、回售登记期：发行人将于本期债券的第2个计息年度付息日前的第20个工作日刊登关于是否上调本期债券票面利率以及上调幅度的公告。投资者拟部分或全部行使回售选择权，须在发行人发布公告之日起5个工作日内进行登记，回售登记经确认后不能撤销，相应的公司债券票面总额将被冻结交易；若投资者未在回售登记期进行登记的，则视为放弃回售选择权，继续持有全部本期债券至第3个付息日。

10、债券形式：实名制记账式公司债券

11、债券利率及其确定方式：本期公司债券票面利率由发行人和保荐人（主承销商）根据网下询价结果共同协商一致，并经监管部门备案后确定，在债券存续期限前2年保持不变；如发行人行使上调票面利率选择权，未被回售部分债券在存续期限后1年票面利率为债券存续期限前2年票面利率加上上调基点，在债券存续期限后1年固定不变。如发行人未行使上调票面利率选择权，则未被回售部分债券在存续期限后1年票面利率仍维持原有票面利率不变。

12、计息方式：本期债券采取单利按年计息，不计复利，逾期不另计利息。

13、起息日和付息日：本期公司债券的起息日为本期债券的发行首日，即2011年11月16日（T日）。在本期债券存续期限内，自2012年起每年的11月16日为上一个计息年度的付息日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后第1个交易日，下同）。

14、还本付息的方式：本期公司债券采取按年付息，到期一次还本。在本期债券的计息期限内，每年付息一次，最后一期利息随本金一起支付。若投资者放弃回售选择权，则至2014年11月16日一次兑付本金；若投资者部分或全部行使回售选择权，则回售部分债券的本金在2013年11月16日兑付，未回售部分债券的本金至2014年11月16日兑付。如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个交易日。本期债券的付息和本金兑付工作按照登记机构相关业务规则办理。

15、计息期限（存续期间）：若投资者放弃回售选择权，则计息期限自2011年11月16日至2014年11月15日；若投资者部分或全部行使回售选择权，则回售部分债券的计息期限自2011年11月16日至2013年11月15日，未回售部分债券的计息期限自2011年11月16日至至2014年11月15日。

16、利息登记日：本期债券的利息登记日为每年付息日前1个交易日。在利息登记日当日收市后登记在册的本期债券持有人，均有权就所持本期债券获得该利息登记日所在计息年度的利息。

17、利息支付金额：本期债券的利息支付金额为投资者于利息登记日交易结束时持有的本期债券票面总额×票面利率。

18、担保人及方式：广西银河集团有限公司为本期公司债券提供了无条件的不可撤销的连带责任保证担保。

19、资信评级情况：经鹏元资信评估有限公司综合评定，发行人的主体长期信用等级为AA-，本期债券信用等级为AA。

20、债券受托管理人：西南证券股份有限公司。

21、发行方式：本期公司债券发行采取网下面向机构投资者协议发行的方式，采取机构投资者与保荐人（主承销商）签订认购协议的形式进行。

22、本次发行对象：在登记机构开立合格证券账户的机构投资者（法律、法规禁止购买者除外）。

23、承销方式：本期债券由保荐人（主承销商）西南证券股份有限公司组织承销团，采取承销团余额包销的方式承销。

24、拟上市地：上海证券交易所固定收益证券综合电子平台。

25、上市时间：发行人将在本期发行结束后尽快向上交所申请上市，具体的上市时间将另行公告。

26、与本期债券发行有关的时间安排：

交易日                             工作事项

T-2日

（2011年11月14日）   刊登募集说明书及其摘要、发行公告

T-1日

（2011年11月15日）   意向性询价 确定票面利率

T日

（2011年11月16日）   公告最终票面利率 网下发行起始日（网议认购）

T+3日

（2011年11月21日）   网下认购截止日（网议认购），网下机构投资者于当日15:00前将认购款划至保荐人（主承销商）专用收款账户

注：上述日期为工作日，如遇重大突发事件影响发行，发行人和保荐人（主承销商）将及时公告，修改发行日程。

27、税务提示：根据国家有关税收法律、法规的规定，投资者投资本次债券所应缴纳的税款由投资者承担。