破产重整方式:准退休族给女儿准备嫁妆 投资宜切换低风险

准退休族给女儿准备嫁妆 投资宜切换低风险

　　给女儿什么“嫁妆”

　　多多

　　上有老，下有小，王女士的理财规划都考虑到了，她想换房到市中心以方便照顾老人，又想给女儿一份厚厚的嫁妆，资助她搭建美满爱巢。理财师的提醒也很到位，给女儿的嫁妆别影响到老夫妻俩的养老生活。一份理财规划，体现了对三代人生活的安排，这里让我们看到了王女士的爱心和责任。

　　给子女爱的礼物，很多父母都会考虑，特别在如今房价高企，物价猛涨的年代，大学毕业工作没几年的普通“小白领”，要完全靠自己微薄的积累来操办婚事还真的不容易，做父母也不忍心袖手旁观。但父母给子女的资助，也要讲究适度，并非越多越好。

　　首先，要保障自己的晚年生活。退休后的老人，收入骤降，而在漫长的养老过程中，又会面临医疗保健费支出增加的压力，这就需要有一块储备资金来不断补充，为自己留有一块养老金是必要的。“倾囊而出”的慷慨大礼，或将给退休老人日后的生活带来损伤。

　　其次，赠与也要有“维权”意识。比如给子女的房子，一般可以先赠与“使用权”，等日后视小两口婚姻牢固与否再决定是否转让产权。当今世界，变化无常，过早的慷慨赠与，恐怕会留下隐患。

　　再者，赠与要适度，不要消弭了子女的独立斗志。父母不可能陪子女走完全程，因此，适当扶持一把，让他们有个较好的开端，就该放手，一切大包大揽的后果只能造就“袋鼠一代”，而对于年轻人来说，经历是最好的学习过程，一切依赖父母的结果却是丧失了学习机会。

　　家庭情况

　　王女士，45岁，在事业单位工作，税后年薪8万元。老公在国企，是劳务输出工，年薪税前3万元。工作不稳定。有一个女儿，大学在读。

　　王女士各项福利保障齐全，单位有补充公积金、补充养老金，此外，还有大病保险、意外险等。老公保了两份险，保金一年大约5000元，女儿也有两份保险，一年保金3000元，具体什么险种因为是老公操作的，她也没弄清楚。

　　家里现有自住房一套，市值180万元，靠近外环；另外在中环附近有一套学区房，市值140万元左右，现出租，租金2800元/月，还有一套动迁房也靠近外环，面积80平方米，是期房，近日可拿到房子，没有贷款。家里现有股票市值60万元左右，基金80万元左右，每月有2500元的定投基金，1000元的黄金积存金。家庭年总开销约6万元（包括一年一次的长途旅游）。

　　■理财目标

　　1、由于父母都住在市中心，与王女士家比较远，随着四老年纪越来越大，想卖掉两套房子，买一套靠近老人家的市中心房子，以便照顾。抛掉哪两套房子比较合算？

　　2、随着女儿长大，计划准备一份嫁妆给她。

　　3、王女士5年后退休，退休后希望不降低现有的生活质量，每年还能出国旅游一次，再留一份医疗金。

　　■理财分析及建议

　　风险保障先降大病几率

　　王女士家庭属于家庭生命周期中的“家庭成熟期”，这个时期，家庭事业和经济都达到了顶峰，是积累财富的最好时期。在该时期中，家庭理财应扩大投资，并随着年龄的增大，逐步从高风险投资转向低风险稳健投资，为养老储备退休养老金。

　　王女士除了3套房产是固定资产外，几乎全部可投资资金都配置于股票和基金投资，风险较高，容易造成资产大幅波动，从而影响养老退休目标；王女士虽单位保障齐全，但一旦退休，保障就会突显不足，同时王女士爱人保险保障较低，从风险保障上讲，当下生活中除了突发意外，大病是最大的杀手，可以瞬间消耗积累的财富，所以王女士需了解下丈夫和女儿所购买的保险产品，有必要每人都准备一份重疾保障。

　　几套房取舍要综合考虑

　　王女士有三套房产，两套位于外环（其中一套期房即将交房），另一套学区房位于中环，现出租。比较两套位于外环的住房，虽同处外环地段，但期房由于房龄较新，小区环境建设较好，并且随着商业副中心及环境、交通的大力建设，未来升值空间相对较大，因此相比较而言，建议出售房龄较老的自住房。另一套学区房，其周边配套设施比较齐全、成熟，容易出租，且靠近市中心，便于王女士收租及管理，但未来升值空间却相对有限。

　　由于所处地段不同、功能性不同，期房与学区房到底抛售那套住房很难取舍。因此，王女士在换房时还需综合考虑以下三方面因素。

　　首先，王女士希望何时换房？因为期房是无法出售的，且5年内出售的话需缴纳较高税费，相对而言出售成本较高。其次，所选择的市中心房产的价格及养老金缺口也决定了王女士抛售哪两处房产，如果出售的两套房产价格不足以购买新房产的话，那么就需要动用王女士家庭的现有储蓄，可能会对王女士家庭的养老金储备产生一定影响。第三，也是最重要的一点，保留的一套房产除了考虑其升值保值的潜力外，同时也要注重其租金收益，因为保留的房产在今后很长一段时间内可用于出租，以租金来弥补养老金收益，因此其出租潜力是不容忽视的。决定租金的因素除了地段外，还有小区环境、房屋自身状况等因素，外环房产的租金不一定是低于中环的。王女士不妨在期房交房后留意小区的租金价格，细作比较，再决定抛售哪套住房。

　　养老、爱女两不误

　　王女士家庭总资产相对富足，但由于有换房需求以及退休后的收入会显著下降，所以需注意以下几点：第一，如何储备足够的养老金是非常重要的。其次，王女士夫妇需考虑如何平衡养老需求与女儿婚嫁时的爱意表达，这其中，养老需求更为重要，要注意保护好自己的权益。

　　王女士夫妇需明白，由于一般社保退休工资的收入替代率仅为40%，退休后，他们将会面临家庭收入锐减的现状，而持续不断的通胀，更会让他们的实际购买力下降。所以，养老金缺口需从现在就开始储备。根据计算，如果要满足王女士的退休要求，除去社保养老金收入与租金收入，从现在开始还需准备约100万元的退休金。并且养老金的投资也应选择更为稳健的投资方式。

　　王女士家庭现在所投资的产品风险相对较高，投资回报的波动性较大，随着年龄的增长，建议王女士投资以中低风险的产品为主。从现有金融资产中拿出100万元建立退休金账户，可考虑80%投资稳健收益及债券型的理财产品，其余20%可根据自己的投资偏好投资股票等风险较高产品，以便每年获得较为稳定的收益。与此同时每月坚持基金定投稳健组合2500元，届时在王女士退休时便有足够的资金用于退休后开销。

　　除去退休金的储备，王女士的家庭可投资资产还有约40万元，这笔钱王女士可自由支配。比如可以在换房时补充购房款，以购买总价更高的新房；或是将来用来赠与女儿。王女士的理财目标中，特别考虑了要给女儿准备较丰厚的嫁妆，这笔钱就可用来满足王女士这一目标。不过，要提醒王女士的是，自由支配的资产目前只有40万元，如果在购新房上用的较多，那么给女儿的资产就要相应减少，超出这一限度的话，就会影响到王女士家庭的退休金了。

　　[理财师手记]

　　爱儿女，资产也不必一次性赠与

　　离退休的时点越近，所做的投资就应该越稳健，为的就是在退休时可以有保障的获得退休金，不至于影响退休后生活。案例中的王女士家庭尤其要注重降低家庭资产的投资风险，以保证退休目标的实现。其次，王女士夫妇在赠与女儿资产的同时也要注意保护好自己的权益。例如赠与女儿的资产并不一定要以嫁妆的形式一次性赠与，可以在女儿今后的生活中逐步赠与，这样既保留了家庭资产支配的主动权，又实现了父母疼爱子女的意愿。

　　[保险规划]

　　稳健守财富 让爱永流传

　　人至中年，家庭财务规划的重点无非两个：第一，选择安全稳健的投资渠道，保证家庭资产的保值增值，为养老做好准备。第二，就是防范因重大疾病和意外伤害事件导致的家庭重大支出，甚至可能瞬间消耗掉所累计的财富，从而影响退休生活的品质。因此，王女士及其老公目前的保障重点应该是意外和重大疾病风险的防范。

　　夫妻两人的总保额应该为家庭年收入的5-10倍，然后再根据王女士及其老公的收入比例8：3进行配置，同时各需要附加10万-30万的重大疾病保障。推荐的产品是万能或投连产品。因为，这两种产品可以根据需要各自附加相应的意外伤害保险和重大疾病保险，不增加额外的保费支出，只在每月扣除相应的保障成本。同时，借助万能或投连产品的盈利能力还能为未来储备一笔养老金。

　　至于王女士想给女儿准备一份嫁妆，如理财师所建议的，不一定需要一次性赠与，可以在女儿今后的生活中逐步赠与。现在越来越多的父母会选择给孩子投保一份两全型的保险产品。因为两全型保险产品大多都会间隔几年给付一次生存金，譬如三年一次或两年一次，就像父母和长辈留给孩子的一份纪念和关爱，每隔几年都会按时按量的给到自己的孩子。这些生存金若不领取的话，还能够累计生息，聚沙成塔，在孩子不同的人生阶段按需领取，用作孩子的婚嫁金、创业金、养老金等。这样既保留了家庭资产支配的主动权，也让自己对于孩子的爱不断延续。